Métricas clave para evaluar el desempeño del equipo de Relación con Inversionistas (RI)

La función principal de un equipo de Relación con Inversionistas (RI) es mantener una buena comunicación entre la empresa y sus inversionistas. La evaluación y medición son medios por el cual los equipos de RI pueden demostrar que contribuyen de manera positiva al desempeño de la empresa. Alcanzar metas a corto y largo plazo y poder presentar métricas cuantitativas y cualitativas bien definidas permite a los equipos y colaboradores de RI definir el valor que aportan a su organización. A continuación, mencionamos algunas métricas que pueden ayudar a medir el desempeño de estos equipos:

Métricas cuantitativas

Es importante destacar que las métricas cuantitativas están relacionadas con el desempeño fundamental de la empresa. Por lo tanto, no se puede esperar que el equipo de RI logre resultados notables si los estados financieros no respaldan una narrativa positiva. Dicho lo anterior, estas son algunas de las métricas que pueden ayudar a medir el desempeño del equipo de RI.

• Porcentaje de retención de inversionistas

La retención de inversionistas es una métrica crucial para evaluar si los esfuerzos de comunicación están satisfaciendo las expectativas de los inversionistas actuales. Mantener una base de inversionistas estable y comprometida es un signo de confianza por la buena comunicación en la empresa. Observa el porcentaje de accionistas que se mantienen con respecto a periodos anteriores y compáralo con la retención de tus competidores. Si tu equipo de RI logra mantener o aumentar este porcentaje, es un indicio de que la comunicación está siendo efectiva.

• Cobertura de analistas

La cantidad de analistas que siguen a la empresa puede ofrecer información valiosa sobre cómo el equipo de RI está cumpliendo su objetivo de proporcionar información constante a la comunidad de analistas. Un aumento en este número sugiere que los esfuerzos del equipo de RI están ayudando a los analistas a hacer estimaciones precisas y aumentando la visibilidad de la empresa entre los inversionistas. Por otro lado, si la cantidad de analistas disminuye, esto podría indicar que no se está respondiendo de manera efectiva a las solicitudes de los analistas, lo que podría generar insatisfacción.

• Precio de la acción o valuación

Es importante recordar que varias métricas, como el crecimiento en ingresos, la rentabilidad, la credibilidad de la dirección, entre otras, tienen un mayor impacto sobre el precio de la acción. Sin embargo, su importancia como indicador del éxito de RI no debe subestimarse. Un aumento sostenido en el precio de la acción puede indicar que la empresa está comunicando de manera efectiva su estrategia y desempeño a los inversionistas y al mercado.

• Número de invitaciones a conferencias o eventos

Esta métrica considera la cantidad de eventos y actividades a los que se invita a los inversionistas, analistas financieros y corredores como parte de las estrategias de IR. Estos eventos pueden incluir presentaciones, conferencias, webinars y reuniones diseñadas específicamente para la comunidad financiera. Evaluar esta métrica proporciona información sobre la frecuencia y la amplitud de las interacciones entre el equipo de RI y el mercado. El resultado influye directamente en la percepción y en la calidad de su cobertura sobre la empresa.

Métricas cualitativas

• Frecuencia y calidad de la comunicación

La comunicación constante y transparente es esencial para mantener una relación sólida con los inversionistas. Evalúa la frecuencia y calidad de la comunicación, como reportes trimestrales, comunicados de prensa y presentaciones a inversionistas. Asegúrate de que la información sea clara, precisa y relevante para los inversionistas. La retroalimentación positiva sobre la calidad de la comunicación y la disponibilidad de información puede indicar un desempeño efectivo del equipo de RI. Asimismo, la asistencia a conferencias organizadas por bancos, y a non-deal roadshows son cruciales para mantener el contacto con los inversionistas, llevar un registro de ellos y compararlo históricamente y vs peers puede ser un buen indicador del desempeño del equipo.

• Estudios de percepción de inversionistas

Los estudios de percepción son una forma directa de obtener retroalimentación de los inversionistas sobre la efectividad de la comunicación y las relaciones con el equipo de RI. Estos estudios pueden revelar cómo los inversionistas perciben al equipo de RI. Realizar estudios de manera periódica y comparar los resultados con estudios anteriores permitirá identificar áreas de mejora y medir el progreso a lo largo del tiempo.

Combinación métricas cuantitativas y cualitativas

Calidad de reuniones con inversionistas y la compra de acciones:

Esta métrica les permite a los IROs evaluar si sus esfuerzos para interactuar con los inversionistas están convirtiendo a estos en accionistas de la empresa. Cuando se tienen reuniones de inversionistas que son efectivas, ya sea en persona o en línea, se logran varios objetivos clave.

En primer lugar, estas reuniones brindan a los inversionistas una comprensión clara de la propuesta de inversión de la empresa. Una vez que concluyen estas reuniones, si los inversionistas confían en las perspectivas futuras de la empresa y en su dirección, es probable que compren más acciones con el tiempo. Esto demuestra la efectividad de los esfuerzos de RI. En resumen, la calidad de las reuniones impacta en la confianza de los inversionistas y en la compra de acciones.

Medir el desempeño del equipo de RI es esencial para garantizar una comunicación efectiva y fortalecer la confianza de los inversionistas en la empresa. A pesar de que varios factores pueden afectar estas métricas, como mencionamos, al evaluarlas se podrá obtener una visión completa de cómo el equipo de RI se está desempeñando y su impacto en la percepción de la empresa ante el mercado. Como siempre, nuestro equipo en Miranda IR está listo para ayudarte en cualquier aspecto relacionado con la mejora continua de la comunicación y el desempeño del equipo de RI.